5月整體ETF規模萎縮逾2700億 5檔新發行ETF成長衝。資料照
5月以來,金融市場持續動盪中,整體ETF規模萎縮逾2,700億,市面上已發行200多檔ETF中,僅27檔ETF出現發行張數持續成長,5月以來發行成長前五名ETF,成長率皆在3%水準以上:第一金優選非投債(00981B)發行成長7.96%、新光BBB投等債20+(00970B)發行成長5.23%、國泰US短期公債(00865B)發行成長4.94%、富邦歐洲(00709)發行成長4.36%,及野村日本動能高息(00972)發行成長3.97%。
觀察5月份這波市場主要投資需求方向包括:月配息話題受到青睞的非投資等級債ETF,不受關稅戰影響走自己路的歐股,還有受惠巴菲特於波克夏股東會強調不會賣出的日股,反應投資話題、投資人配置需求持續火熱。
5月以來發行成長前十名ETF中,有兩檔為非投等債ETF,包括:第一金優選非投債(00981B)及群益優選非投等債(00953B),這兩檔同屬月配息債券ETF,也是5月份債券ETF年化配息率前兩名。
按最新公告月配金額分別為0.072及0.07,依最新收盤價換算年化配息率分別為9.56%及9.12%,參與本月第一金優選非投債(00981B)除息最後買進日為5月20日,群益優選非投等債(00953B)則已在本月6日除息。
第一金優選非投債ETF經理人王心妤指出,聯準會於本月再次暫停降息,反應持續對美國經濟環境正向看法,彭博美國非投資等級債券指數殖利率一度在4月份金融市場劇震、債券價格修正,指數殖利率攀升突破8.5%。
近期金融市場波動略為放緩,指數殖利率回到7.8%,收益水準具備吸引力;且相較中長期殖利率均值7%至6%水準仍有下滑空間,加上最新利率期貨反應,市場預期今、明年聯準會降息空間,未來一旦降息可望引導殖利率下滑,也提供債券資本利得空間。
王心妤強調,今年在高波動環境下,高債息投資優於高股息,非投資等級債券投資吸引力、投資價值走揚,關稅干擾放緩後,非投資級債券可望持續發揮進可攻、退可守特性,現階段價格回檔後,也提供中長期投資者較佳進場投資時點。